عرضه اولیه فنقره و نکات خرید آن (چهارشنبه 31 شهریور 1405)
- نویسندگان متخصص: مطالب توسط نویسندگان متخصص در حوزه مربوطه تهیه میشوند.
- بازبینی کارشناسی: محتوا از نظر صحت و دقت اطلاعات توسط کارشناسان بررسی میشود.
- منابع معتبر: آمار و اطلاعات بر پایه منابع رسمی و قابلاستناد ارائه میشوند.
- بهروزرسانی مستمر: مطالب همزمان با تغییرات بازار و انتشار اطلاعات جدید بهروزرسانی میشوند.
- آموزش مسئولانه: هدف کاریزما لرنینگ، افزایش آگاهی مالی است؛ نه وعده سود یا ارائه توصیهای یکسان برای همه.
عرضه اولیه سهام شرکت ذوب گران رنگین فلز نماد معاملاتی «فنقره۱» که در اطلاعرسانیها با عنوان «فنقره» نیز معرفی شده است؛ روز سهشنبه ۳۱ شهریور ۱۴۰۵ در بازار دوم فرابورس ایران انجام میشود. این عرضه به روش ترکیبی و در دو مرحله خواهد بود؛ در مرحله اول، سهام به سرمایهگذاران واجد شرایط عرضه میشود و پس از کشف قیمت، مرحله دوم برای سایر سرمایهگذاران انجام خواهد شد.
در مجموع ۴۵۰ میلیون سهم، معادل ۹ درصد از کل سهام شرکت در عرضه اولیه فنقره ارائه میشود. قیمت ارزشگذاری هر سهم نیز ۱۱٬۸۲۷ ریال تعیین شده است؛ با این حال، قیمت نهایی عرضه در مرحله دوم پس از کشف قیمت در مرحله اول مشخص میشود.
تاریخ و جزئیات عرضه اولیه فنقره
عرضه اولیه فنقره در روز سهشنبه ۳۱ شهریور ۱۴۰۵ در بازار دوم فرابورس انجام میشود. این عرضه به روش ترکیبی و در دو مرحله انجام خواهد شد.
در مجموع ۴۵۰ میلیون سهم از سهام شرکت ذوب گران رنگین فلز عرضه میشود که معادل ۹ درصد از کل سهام شرکت است. از این میزان، ۱۵۰ میلیون سهم در مرحله اول و حداقل ۳۰۰ میلیون سهم در مرحله دوم عرضه خواهد شد.
قیمت ارزشگذاری هر سهم فنقره ۱۱٬۸۲۷ ریال است. این قیمت با قیمت نهایی عرضه در مرحله دوم یکسان نیست؛ زیرا قیمت مرحله دوم بر اساس قیمت کشفشده در مرحله اول تعیین میشود.
| مشخصات کلی عرضه اولیه فنقره | |
| مشخصات | جزئیات |
| نام شرکت | ذوب گران رنگین فلز |
| نماد معاملاتی | فنقره |
| بازار | بازار دوم فرابورس ایران |
| تاریخ عرضه | سهشنبه ۳۱ شهریور ۱۴۰۵ |
| روش عرضه | ترکیبی |
| تعداد کل سهام شرکت | ۵ میلیارد سهم |
| تعداد سهام قابل عرضه | ۴۵۰ میلیون سهم |
| درصد سهام قابل عرضه | ۹ درصد |
| قیمت ارزشگذاری هر سهم | ۱۱٬۸۲۷ ریال |
| تعداد سهام مرحله اول | ۱۵۰ میلیون سهم |
| درصد مرحله اول | ۳ درصد |
| تعداد سهام مرحله دوم | حداقل ۳۰۰ میلیون سهم |
| درصد مرحله دوم | ۶ درصد |
| سقف خرید مرحله اول | یک میلیون و ۸۷۵ هزار سهم |
| سقف خرید مرحله دوم | ۶۰۰ سهم |
| مشاور عرضه | کارگزاری فارابی |
| متعهد خرید | تأمین سرمایه کیمیا |
اطلاعات فوق بر اساس جزئیات اعلامشده برای عرضه اولیه فنقره تنظیم شده است.
عرضه اولیه فنقره چگونه انجام میشود؟
عرضه اولیه فنقره به روش ترکیبی انجام میشود. در این روش، عرضه در دو مرحله صورت میگیرد و سرمایهگذاران عمومی در مرحله دوم امکان خرید سهام را خواهند داشت.
در مرحله اول، قیمت سهم از طریق حراج میان سرمایهگذاران واجد شرایط کشف میشود. سپس سهام باقیمانده در مرحله دوم با همان قیمت کشفشده و به روش قیمت ثابت به سایر سرمایهگذاران عرضه خواهد شد.
مرحله اول عرضه اولیه فنقره
در مرحله اول، ۱۵۰ میلیون سهم، معادل ۳ درصد از کل سهام شرکت به سرمایهگذاران واجد شرایط عرضه میشود. این مرحله به روش حراج انجام میشود و قیمت نهایی سهم نیز در همین مرحله کشف خواهد شد.
طبق اطلاعات منتشرشده، سقف خرید هر کد معاملاتی در این مرحله یک میلیون و ۸۷۵ هزار سهم است. قیمت ارزشگذاری اعلامشده برای هر سهم نیز ۱۱٬۸۲۷ ریال است.
| مرحله اول عرضه اولیه فنقره | |
| مشخصات مرحله اول | جزئیات |
| گروه سرمایهگذاران | سرمایهگذاران واجد شرایط |
| روش عرضه | حراج |
| تعداد سهام قابل عرضه | ۱۵۰ میلیون سهم |
| درصد از کل سهام | ۳ درصد |
| سقف خرید هر کد | ۱٬۸۷۵٬۰۰۰ سهم |
| قیمت ارزشگذاری | ۱۱٬۸۲۷ ریال |
| هدف مرحله | کشف قیمت |
در این مرحله، قیمت نهایی سهام از طریق سفارشهای ثبتشده توسط سرمایهگذاران واجد شرایط کشف میشود و مبنای قیمت عرضه در مرحله دوم قرار میگیرد.
مرحله دوم عرضه اولیه فنقره
پس از کشف قیمت در مرحله اول، حداقل ۳۰۰ میلیون سهم، معادل ۶ درصد از کل سهام شرکت به سایر سرمایهگذاران عرضه میشود.
روش عرضه در این مرحله قیمت ثابت است و قیمت آن برابر با قیمت کشفشده در مرحله اول خواهد بود. حداکثر تعداد سهامی که هر کد معاملاتی میتواند در این مرحله سفارش دهد، ۶۰۰ سهم است.
| مرحله دوم عرضه اولیه فنقره | |
| مشخصات مرحله دوم | جزئیات |
| گروه سرمایهگذاران | سایر سرمایهگذاران حقیقی و حقوقی |
| روش عرضه | قیمت ثابت |
| تعداد سهام قابل عرضه | حداقل ۳۰۰ میلیون سهم |
| درصد از کل سهام | ۶ درصد |
| سقف خرید هر کد | ۶۰۰ سهم |
| قیمت عرضه | قیمت کشفشده در مرحله اول |
بنابراین، اگر تعداد متقاضیان بیشتر از ظرفیت عرضه باشد، تمام ۶۰۰ سهم به هر کد اختصاص پیدا نمیکند و تعداد سهام تخصیصیافته به میزان مشارکت سرمایهگذاران بستگی خواهد داشت.
چگونه در عرضه اولیه فنقره شرکت کنیم؟
ثبت سفارش خرید عرضه اولیه فنقره در کارگزاری کاریزما به دو روش آنلاین و آفلاین امکانپذیر است. سرمایهگذاران عادی در مرحله دوم عرضه میتوانند سفارش خود را تا سقف ۶۰۰ سهم ثبت کنند.
ثبت سفارش آنلاین عرضه اولیه
برای ثبت سفارش آنلاین عرضه اولیه فنقره، باید پس از پایان مرحله اول و در زمان اعلامشده از سوی ناظر بازار وارد سامانه معاملاتی کاریزما تریدر شوید. پس از جستوجوی نماد فنقره، تعداد سهام موردنظر خود را تا سقف ۶۰۰ سهم وارد کنید.
قیمت سفارش در مرحله دوم همان قیمتی است که در مرحله اول کشف شده است؛ بنابراین پیش از ثبت سفارش باید موجودی حساب معاملاتی شما برای خرید تعداد سهام موردنظر کافی باشد. زمان دقیق شروع و پایان سفارشگیری نیز در روز عرضه از طریق پیام ناظر بازار اعلام میشود.
ثبت سفارش آفلاین یا خودکار عرضه اولیه
کارگزاری کاریزما این امکان را فراهم کرده است تا افرادی که در زمان عرضه به سامانه معاملاتی دسترسی ندارند، درخواست خرید عرضه اولیه را از قبل ثبت کنند. در این حالت، سفارش در زمان مقرر از طرف کاربر ارسال خواهد شد.
از آنجا که قیمت مرحله دوم عرضه اولیه فنقره پس از کشف قیمت در مرحله اول مشخص میشود، مبلغ نهایی سفارش نیز پس از اعلام قیمت مشخص خواهد شد. ثبت درخواست خرید به معنای تخصیص قطعی ۶۰۰ سهم نیست و تعداد سهام دریافتی پس از پایان عرضه و براساس میزان مشارکت سرمایهگذاران مشخص میشود.
اگر هنوز در کارگزاری کاریزما ثبتنام نکردهاید، میتوانید از طریق کارگزاری کاریزما برای دریافت کد معاملاتی و استفاده از خدمات خرید عرضه اولیه اقدام کنید.
برای عرضه اولیه فنقره چقدر پول لازم است؟
برای محاسبه حداکثر نقدینگی موردنیاز، میتوان تعداد سهم قابل خرید را در قیمت هر سهم ضرب کرد.
فرمول محاسبه به شکل زیر است:
نقدینگی موردنیاز = حداکثر تعداد سهم × قیمت هر سهم
قیمت ارزشگذاری فنقره ۱۱٬۸۲۷ ریال است و سقف خرید مرحله دوم ۶۰۰ سهم اعلام شده است. بنابراین، اگر قیمت نهایی عرضه را برای محاسبه اولیه همان قیمت ارزشگذاری در نظر بگیریم:
۷٬۰۹۶٬۲۰۰ ریال =۶۰۰ × ۱۱٬۸۲۷
البته این مبلغ، بر اساس قیمت ارزشگذاری محاسبه شده است. از آنجا که قیمت مرحله دوم پس از کشف قیمت در مرحله اول مشخص میشود، مبلغ دقیق موردنیاز میتواند تغییر کند. به همین دلیل، برای شرکت در عرضه اولیه بهتر است موجودی حساب معاملاتی را با توجه به قیمت نهایی اعلامشده و سقف خرید تنظیم کنید.
همچنین توجه داشته باشید که سقف ۶۰۰ سهم به معنی تخصیص قطعی ۶۰۰ سهم نیست. اگر تعداد متقاضیان زیاد باشد، تعداد سهام تخصیصیافته به هر کد کمتر از سقف سفارش خواهد بود.
اختیار فروش تبعی عرضه اولیه فنقره چیست؟
برای خریداران مرحله دوم عرضه اولیه فنقره، اوراق اختیار فروش تبعی نیز در نظر گرفته شده است. این اوراق با نماد «هفنقره۰۶۰۶» به خریداران متناسب با تعداد سهام تخصیصیافته تعلق میگیرد.
اختیار فروش تبعی به زبان ساده، قراردادی است که به دارنده آن امکان میدهد در شرایط تعیینشده، دارایی پایه را در تاریخ سررسید با قیمت اعمال مشخص به عرضهکننده اوراق بفروشد.
در مورد فنقره، دارایی پایه سهام شرکت ذوب گران رنگین فلز است و سررسید اوراق ۳۱ شهریور ۱۴۰۶ اعلام شده است. بر اساس اطلاعات منتشرشده، قیمت اعمال این اختیار فروش ۳۵ درصد بالاتر از قیمت کشفشده در روز عرضه اولیه تعیین شده است.
شرایط استفاده از اختیار فروش تبعی فنقره
دریافت اختیار فروش تبعی به معنی دریافت سود قطعی و بدون شرط نیست. برای استفاده از این اختیار باید شرایط تعیینشده در اطلاعیه آن رعایت شود. مهمترین موارد اعلامشده برای اختیار فروش تبعی فنقره عبارتاند از:
| شرایط استفاده از اختیار فروش تبعی فنقره | |
| مشخصات | جزئیات |
| نماد اختیار فروش تبعی | هفنقره۰۶۰۶ |
| دارایی پایه | سهام ذوب گران رنگین فلز |
| عرضهکننده | متعهدین عرضه |
| قیمت اعمال | ۳۵٪ بالاتر از قیمت کشفشده |
| سررسید | ۳۱ شهریور ۱۴۰۶ |
| مدت | یک سال |
| بازار ثانویه | ندارد |
یکی از شروط مهم، نگهداری سهام فنقره تا زمان سررسید است. در صورت فروش سهام قبل از سررسید، اختیار فروش تبعی متناظر نیز شرایط لازم برای اعمال را از دست میدهد.
طبق شرایط اعلامشده، ۵۰ درصد از سهام خریداریشده در روز عرضه اولیه تا ۹۰ روز پس از عرضه، بدون دریافت مجوز از بورس قابل عرضه نخواهد بود. بنابراین پیش از تصمیمگیری، باید جزئیات اطلاعیه رسمی اختیار فروش و محدودیتهای معاملاتی را بررسی کرد.
آیا سود عرضه اولیه فنقره تضمین شده است؟
خیر. خرید سهام فنقره بهتنهایی به معنی تضمین سود نیست. قیمت سهام پس از عرضه اولیه میتواند تحت تأثیر عوامل مختلفی مانند شرایط بازار سرمایه، عملکرد شرکت، قیمت محصولات، میزان تولید و فروش و وضعیت بازار نقره تغییر کند.
وجود اختیار فروش تبعی نیز به معنی تضمین سود برای همه شرایط نیست؛ این اوراق دارای شرایط مشخصی برای اعمال هستند و سرمایهگذار باید الزامات مربوط به نگهداری سهام و سایر شروط اعلامشده در اطلاعیه را رعایت کند. بنابراین بهتر است بین اختیار فروش تبعی با شرایط مشخص و تضمین قطعی بازدهی سهام تفاوت قائل شویم.
عرضه اولیه فنقره مربوط به چه شرکتی است؟
عرضه اولیه فنقره مربوط به شرکت ذوب گران رنگین فلز است. این شرکت در زمینه تولید و فروش فلزات رنگین و بهویژه شمش نقره و سرب فعالیت میکند و سهام آن با نماد «فنقره» در بازار دوم فرابورس عرضه میشود.
بر اساس اطلاعات ارائهشده در جلسه معارفه، حدود ۶۸ درصد درآمد عملیاتی شرکت از فروش شمش نقره و بخش باقیمانده از فروش شمش سرب حاصل میشود. همچنین سهم شرکت از بازار گواهی سپرده نقره حدود ۹ درصد اعلام شده است.
شرکت اعلام کرده است که بیش از ۷۵ درصد مواد اولیه موردنیاز خود را از شرکتهای زیرمجموعه گروه تأمین میکند. همچنین شمش نقره تولیدی شرکت از طریق گواهی سپرده کالایی در بورس کالا به فروش میرسد. بر اساس اطلاعات ارائهشده در نشست معارفه، ارزش کل شرکت حدود ۵۹ هزار و ۱۳۲ میلیارد ریال و ارزشگذاری هر سهم آن ۱۱٬۸۲۷ ریال اعلام شده است.
جمعبندی عرضه اولیه فنقره
عرضه اولیه فنقره مربوط به شرکت ذوب گران رنگین فلز است و روز ۳۱ شهریور ۱۴۰۵ در بازار دوم فرابورس انجام میشود. در این عرضه، در مجموع ۴۵۰ میلیون سهم معادل ۹ درصد از سهام شرکت عرضه خواهد شد.
عرضه به روش ترکیبی انجام میشود؛ در مرحله اول ۱۵۰ میلیون سهم به سرمایهگذاران واجد شرایط و به روش حراج عرضه میشود و قیمت نهایی سهم در همین مرحله کشف خواهد شد. سپس حداقل ۳۰۰ میلیون سهم در مرحله دوم و به روش قیمت ثابت در اختیار سایر سرمایهگذاران قرار میگیرد. سقف سفارش مرحله دوم نیز ۶۰۰ سهم است.
قیمت ارزشگذاری هر سهم ۱۱٬۸۲۷ ریال است؛ بنابراین حداکثر نقدینگی موردنیاز بر مبنای این قیمت برای ۶۰۰ سهم حدود ۷۱۰ هزار تومان خواهد بود. با این حال، قیمت نهایی عرضه در مرحله دوم پس از کشف قیمت مشخص میشود.
برای خریداران مرحله دوم نیز اختیار فروش تبعی با نماد «هفنقره۰۶۰۶» در نظر گرفته شده که طبق اطلاعات منتشرشده، قیمت اعمال آن ۳۵ درصد بالاتر از قیمت کشفشده و سررسید آن ۳۱ شهریور ۱۴۰۶ است. استفاده از این اختیار منوط به رعایت شرایط اعلامشده در اطلاعیه مربوط به آن است.
سوالات متداول
تعداد دقیق سهام تخصیصیافته پس از مشخصشدن تعداد مشارکتکنندگان و میزان تقاضا مشخص میشود. بنابراین ۶۰۰ سهم، سقف سفارش است و تخصیص قطعی به هر کد نیست.
عرضه اولیه فنقره روز سهشنبه ۳۱ شهریور ۱۴۰۵ در بازار دوم فرابورس ایران انجام میشود.
قیمت ارزشگذاری هر سهم فنقره ۱۱٬۸۲۷ ریال اعلام شده است؛ اما قیمت نهایی مرحله دوم پس از کشف قیمت در مرحله اول مشخص میشود.
سقف خرید برای هر کد معاملاتی در مرحله دوم ۶۰۰ سهم است.
بر اساس قیمت ارزشگذاری ۱۱٬۸۲۷ ریالی، خرید ۶۰۰ سهم حدود ۷۱۰ هزار تومان نقدینگی نیاز دارد. مبلغ دقیق پس از کشف قیمت مرحله اول مشخص میشود.
خیر. سهام فنقره مانند سایر سهام، با نوسان قیمت همراه است و خرید آن بهتنهایی سود مشخصی را تضمین نمیکند. اختیار فروش تبعی نیز فقط در چارچوب شرایط تعیینشده قابل استفاده است.
محتوای مقالات، تحلیلها و ابزارهای ارائهشده صرفاً با هدف آموزش و اطلاعرسانی تهیه شده است و نباید بهعنوان توصیه مالی یا سرمایهگذاری شخصی تلقی شود. سرمایهگذاری در بازارهای مالی با ریسک نوسان و احتمال زیان همراه است و عملکرد گذشته داراییها و ابزارهای مالی، تضمینی برای بازده آینده آنها نیست. تصمیم نهایی برای سرمایهگذاری باید با توجه به شرایط مالی، اهداف، افق زمانی و میزان ریسکپذیری هر فرد گرفته شود.
