نحوه سود دهی صندوق های طلا + فرمول محاسبه سود
نحوه سود دهی صندوق های طلا چگونه است؟ آیا صندوق طلا سود نقدی پرداخت می‌کند؟ چرا سود دهی صندوق های طلا با یکدیگر متفاوت است؟ محاسبه سود صندوق طلا چطور انجام میشود؟
در این مقاله از کاریزما لرنینگ، جواب تمام این سوال‌ها را به ساده‌ترین روش خواهید گرفت. پس برای تجربه بهتر از سرمایه گذاری در صندوق طلا، تا انتهای مقاله همراه ما باشید.
محاسبه سود صندوق های طلا چگونه است؟
صندوق طلا نوعی صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله در بورس است که در گواهی سپرده طلا (گواهی سپرده سکه و گواهی سپرده شمش) و اوراق مبتنی بر طلا سرمایه گذاری می‌کند. به همین دلیل، رشد قیمت سکه و شمش یا قیمت طلای جهانی باعث افزایش ارزش واحدهای صندوق و در نتیجه سود شما میشود. یعنی صندوقهای طلا سود ثابت و تضمین‌شده‌ای ندارند و بازدهی آنها مستقیماً به قیمت طلا در بازار وابسته است.
البته سود صندوقهای طلا به شکل سود نقدی پرداخت نمی‌شوند. سود شما زمانی محقق میشود که قیمت واحدهای صندوق افزایش پیدا کند و شما واحدها را با قیمتی بالاتر از قیمت خرید بفروشید. با افزایش قیمت طلا، ارزش واحدهای صندوق هم بالا می‌رود و با کاهش قیمت طلا، ارزش آنها نیز کم میشود.
فرمول محاسبه سود صندوق طلا
برای محاسبه سود یا زیان سرمایه‌گذاری در صندوق طلا، می‌توان از فرمول زیر استفاده کرد:
سود = ((ارزش خرید واحد صندوق ÷ (ارزش فعلی واحد صندوق−ارزش خرید واحد صندوق)) × 100
فرض کنید ۱۰۰ واحد یک صندوق طلا را با قیمت ۲۰,۰۰۰ تومان خریدید و بعد از دو ماه با قیمت ۲۳,۰۰۰ تومان به فروش رساندید؛ به این ترتیب، شما 300 هزار تومان، معادل ۱۵ درصد دارایی اولیه، سود کرده‌اید.
عوامل مؤثر بر سود دهی صندوق های طلا
بازدهی صندوقهای طلا وابسته به عوامل اقتصادی و بازار است. مهم‌ترین آنها عبارتند از:
1. قیمت جهانی اونس طلا
قیمت جهانی اونس طلا تأثیر مستقیمی بر بازدهی صندوقهای طلا دارد، زیرا بخش عمده دارایی این صندوق‌ها شامل گواهی سپرده سکه و شمش طلاست که ارزش آنها بر اساس قیمت روز طلا در بازار جهانی تعیین میشود. وقتی اونس جهانی افزایش می‌یابد، قیمت سکه در ایران هم بالا می‌رود و در نتیجه ارزش واحدهای صندوق طلا رشد می‌کند؛ اما اگر اونس جهانی کاهش پیدا کند، این اثر برعکس شده و ارزش واحدها کاهش می‌یابد.
2. نرخ ارز
نرخ ارز، به‌خصوص قیمت دلار، نقش مهمی در بازدهی صندوقهای طلا دارد؛ چون قیمت سکه و طلا در ایران بر اساس قیمت جهانی اونس و نرخ دلار تعیین میشود. اگر نرخ دلار بالا برود، حتی بدون تغییر قیمت جهانی طلا، ارزش سکه و در نتیجه قیمت واحدهای صندوق طلا افزایش پیدا می‌کند. برعکس، اگر دلار ارزان شود، ممکن است با وجود رشد اونس جهانی، قیمت واحدهای صندوق تغییر چندانی نداشته باشد یا حتی کاهش یابد.
3. عرضه و تقاضای بازار داخلی
زمانی که تقاضا برای خرید سکه و طلا در بازار زیاد شود؛ قیمت طلا بالا می‌رود و ارزش واحدهای صندوق طلا نیز افزایش پیدا می‌کند. برعکس، در شرایطی که عرضه سکه و طلا زیاد باشد یا تقاضا کاهش پیدا کند، قیمت‌ها افت می‌کند و این کاهش، بازدهی صندوقهای طلا را نیز کم می‌کند.
4. وضعیت اقتصادی و سیاسی کشور
در شرایط بی‌ثباتی اقتصادی یا سیاسی، سرمایه‌گذاران به سمت دارایی‌های امن مثل طلا حرکت میکنند و همین باعث رشد قیمت آن میشود. به نقل از سایت investopedia :«در دوره‌های عدم قطعیت، ثبات تاریخی طلا و عدم همبستگی آن با سایر دارایی‌های مالی، آن را به طور ویژه‌ای جذاب می‌کند.»
5. عملکرد مدیریت صندوق
هر کدام از صندوقهای طلا یک پرتفوی سرمایه‌گذاری دارند، با اینکه این پرتفوی تنها می‌تواند به اوراق مربوط به طلا و ابزارهای با درآمد ثابت اختصاص داشته باشد و همین موضوع باعث تشابه پرتفوی سرمایه‌گذاری صندوقهای طلا میشود، اما هر گونه تفاوت در دارایی‌های موجود در پرتفوی صندوقهای طلا، منجر به تفاوت بازدهی صندوقهای طلای مختلف می‌شوند. برای مثال، بر اساس داده‌های موجود در سایت فیپیران، بازدهی یک سال اخیر صندوق کهربا (منتهی به 18 مرداد 1404) بیشتر از 107 درصد است، در حالی که سایر صندوقهای طلا از 50 تا 107 درصد بازدهی داشته‌اند.
خلاصه‌ای از نحوه سود دهی صندوق های طلا
نحوه سود دهی صندوق های طلا بر اساس رشد قیمت واحدهای صندوق و فروش آنها در قیمتی بالاتر از قیمت خرید است. این سود تحت تأثیر عواملی مثل قیمت جهانی طلا، نرخ ارز و وضعیت بازار داخلی قرار دارد. محاسبه سود نیز به‌سادگی با مقایسه قیمت خرید و فروش واحدها انجام میشود.
صندوقهای طلا بهترین گزینه برای افرادی هستند که می‌خواهند بدون دردسر نگهداری فیزیکی طلا، از مزایای رشد قیمت آن بهره‌مند شوند. با مدیریت صحیح سرمایه و انتخاب صندوق مناسب، می‌توان به بازدهی خوبی در این بازار رسید.
سوالات متداول
خیر، صندوق طلا سود نقدی دورهای ندارد. سود شما زمانی محقق میشود که ارزش واحدهای صندوق افزایش یافته و شما آنها را با قیمتی بالاتر از قیمت خرید بفروشید.
هر صندوق طلا با وجود ماهیت مشابه، ترکیب پرتفوی و استراتژی مدیریت خاص خود را دارد. تفاوت در ترکیب دارایی‌ها، زمان‌بندی خرید و فروش و کارمزدها باعث میشود بازدهی صندوق‌ها با هم فرق داشته باشد.
برای محاسبه سود صندوق، قیمت فروش هر واحد را از قیمت خرید آن کم کنید، حاصل را بر قیمت خرید تقسیم کرده و در ۱۰۰ ضرب کنید تا درصد سود به دست آید. به‌عنوان مثال، خرید واحدی به قیمت ۲۰,۰۰۰ تومان و فروش آن به ۲۳,۰۰۰ تومان، معادل ۱۵ درصد سود است.
