خرید اقساطی طلا و نقره تا 2 میلیارد تومان
  • خانه
  • صندوق‌های سرمایه‌گذاری

آشنایی با صندوق‌های‌ ‌سرمایه‌گذاری

با صندوق‌های بورسی بدون دردسر می‌تونی از نوسانات بازار سود بگیری. انواع مختلفی از صندوق‌های سرمایه‌گذاری وجود داره؛ از طلا، درآمد ثابت و سهامی گرفته تا صندوق‌های بخشی. کافیه عملکرد هر کدوم رو بشناسی تا بهترین گزینه رو انتخاب کنی.

کدوم صندوق به استراتژی تو می‌خوره؟

هر صندوق برای نیاز و سلیقه‌ای متفاوت طراحی شده. مهم نیست تازه‌کار باشی یا حرفه‌ای، وقتی صندوق‌ها و تفاوت‌هاشون رو دقیق بشناسی و میزان ریسک‌پذیری و اهداف مالی خودت رو تعیین کنی، خیلی راحت می‌تونی بهترین صندوق رو برای خرید انتخاب کنی.

  • صندوق طلا صندوق طلا

    اینجا یادت می‌دیم بدون خرید طلای فیزیکی، راحت و مطمئن با صندوق‌های طلا از نوسانات بازار طلا سود کنی.

  • صندوق درآمد ثابت صندوق درآمد ثابت

    با شناخت عملکرد صندوق‌های درآمد ثابت، یاد می‌گیری بدون استرس از بازار سرمایه سود ثابت و منظم دریافت کنی.

  • صندوق اهرمی صندوق اهرمی

    اگه اهل ریسک و رشد بیشتر هستی، اینجا یاد می‌گیری چطور با صندوق‌های اهرمی قدرت سرمایت رو بزرگ‌تر و بازدهی‌ت رو بیشتر کنی.

  • سایر صندوق‌های سرمایه‌گذاری سایر صندوق‌های سرمایه‌گذاری

    می‌خوای با صندوق‌های کمتر شناخته‌شده هم آشنا بشی؟ سازوکار صندوق‌های دیگه رو هم ساده و قابل فهم توضیح می‌دیم تا دیدت کامل‌تر بشه.

مطالب منتخب

مهم‌ترین مطالب این موضوع رو بخون و یاد بگیر.

0:00
0:00
1x
غزل حمزه
26 مهر 1405
صندوق طلا چیست؛ تعریف، انواع و مزیت سرمایه‌گذاری در صندوق طلا
1x
0:00 0:00

98 مطلب موجود است.

مرتب سازی

مرتب سازی

بهترین صندوق طلا
2 آبان 1405
9 دقیقه
کدام صندوق طلا بهتر است؟ پاسخ کامل و به‌روز ۱۴۰۵
در یک سال گذشته صندوق سرمایه گذاری طلای کهربا با بازدهی 96.77 درصد پربازده‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری طلا در بین تمام صندوق‌های طلا بوده است.
پخش صوتی
ادامه
صندوق ضمان
28 مهر 1405
7 دقیقه
صندوق ضمان؛ هر آنچه باید پیش از سرمایه‌ گذاری بدانید!
استفاده از فرصت‌های معاملاتی و امکان سرمایه‌گذاری با مبلغی بیش از دارایی فعلی، یکی از دلایلی است که باعث می‌شود افراد درصدد استفاده از اعتبار و گرفتن اهرم درسرمایه‌گذاری باشند. امکان کسب بازدهی بیش از بازار در روند صعودی به علت پیچیدگی فرآیند اخذ اعتبار تا چندی پیش تنها برای سرمایه‌گذاران کلان امکان پذیر بود اما به تازگی ابزارهای جدیدی در بازارسرمایه رونمایی شده‌اند که امکان گرفتن اهرم بر روی سرمایه‌گذاری را حتی برای سرمایه‌های خرد نیز فراهم کرده است.
ادامه
تفاوت واحدهای عادی و ممتاز صندوق اهرمی
28 مهر 1405
9 دقیقه
تفاوت واحدهای عادی و ممتاز صندوق اهرمی با مثال واقعی
تفاوت واحدهای عادی و ممتاز صندوق اهرمی در میزان ریسک، نحوه خرید و فروش و شیوه تقسیم بازده است؛ واحدهای عادی از طریق صدور و ابطال خریداری می‌شوند و بازده آن‌ها در محدوده‌ای مشخص قرار می‌گیرد؛ اما واحد ممتاز در بورس معامله می‌شود و به‌دلیل اثر اهرم، می‌تواند نوسان بیشتری داشته باشد. صندوق‌ اهرمی به‌گونه‌ای طراحی شده‌اند که دو گروه متفاوت از سرمایه‌گذاران بتوانند هم‌زمان در یک صندوق سرمایه‌گذاری کنند؛ گروهی که نوسان کمتر را ترجیح می‌دهند و گروهی که حاضرند برای دستیابی به بازده احتمالی بالاتر، ریسک بیشتری بپذیرند؛ این مقاله از کاریزما لرنینگ کمک می‌کند با شناخت فرق واحد عادی و ممتاز صندوق اهرمی، واحدی را انتخاب کنید که با افق سرمایه‌گذاری، میزان ریسک‌پذیری و شیوه معامله شما هماهنگ‌تر باشد. تفاوت واحدهای عادی و ممتاز صندوق اهرمی چیست؟ مهم‌ترین تفاوت بین واحدهای صندوق اهرمی این است که واحد عادی، بخش کم‌ریسک‌تر صندوق با بازده محدود است؛ در مقابل، واحد ممتاز بخش پرریسک و اهرمی صندوق محسوب می‌شود. در ساختار این صندوق‌ها، واحد عادی از طریق صدور و ابطال خرید و فروش می‌شود و برای آن حداقل و حداکثر بازده در امیدنامه صندوق تعیین شده است؛ واحد ممتازی که عموم سرمایه‌گذاران خریداری می‌کنند، معمولاً از نوع دوم است و مانند سایر صندوق‌های ETF در بورس معامله می‌شود. واحد عادی یا ممتاز صندوق اهرمی معیار مقایسه واحد عادی صندوق اهرمی واحد ممتاز صندوق اهرمی سطح ریسک کم‌ریسک‌تر و با بازده محدود در یک بازه مشخص پرریسک‌تر و با بازده متغیر میزان بازده محدود به کف و سقف تعیین‌شده متغیر و وابسته به عملکرد صندوق شیوه خرید و فروش صدور و ابطال معامله در بورس (ETF) مبنای قیمت NAV واحد عادی قیمت بازار و NAV اثر عرضه و تقاضا تاثیر مستقیم ندارد می‌تواند باعث حباب مثبت یا منفی شود مناسب برای سرمایه‌گذار محافظه‌کارتر سرمایه‌گذار ریسک‌پذیرتر حساسیت به نوسان بازار کمتر بیشتر حق رای در مجمع ندارد ندارد؛ حق رای مربوط به ممتاز نوع اول مؤسسان است. در اصطلاح رایج بازار، منظور از «واحد ممتاز صندوق اهرمی» معمولاً واحد ممتاز نوع دوم است؛ زیرا واحدهای ممتاز نوع اول در اختیار مؤسسان صندوق قرار دارند و از حق رای در مجامع برخوردارند؛ بنابراین برای سرمایه‌گذاران عادی، مقایسه اصلی میان واحدهای عادی و واحدهای ممتاز نوع دوم قابل معامله در بورس انجام می‌شود. پیش از انتخاب واحد صندوق، بهتر است سازوکار انتقال بازده میان واحدهای عادی و ممتاز را به‌صورت تصویری ببینید. در ویدئوی زیر توضیح داده‌ایم که واحدهای صندوق اهرمی چگونه عمل می‌کنند.   به این نکته توجه داشته باشید که برای خرید واحد عادی و ممتاز صندوق اهرمی به کد بورسی نیاز دارید، برای دریافت کد بورسی بر روی دکمه زیر کلیک کنید. برای آشنایی کامل‌تر با ساختار، نحوه عملکرد و ریسک‌های این ابزار، مقاله «صندوق اهرمی چیست» را مطالعه کنید. تفاوت در نحوه معامله واحدهای عادی و ممتاز واحد عادی از طریق ثبت درخواست صدور و ابطال در سامانه صندوق و بر اساس NAV خرید و فروش می‌شود؛ در مقابل، واحد ممتاز نوع دوم دارای نماد بورسی است و قیمت آن علاوه بر NAV، از عرضه و تقاضای بازار نیز تأثیر می‌پذیرد. تفاوت در ریسک و بازده واحدهای ممتاز و عادی بازده واحد عادی در محدوده تعیین‌شده در امیدنامه قرار می‌گیرد؛ اما واحد ممتاز، مازاد بازده یا کسری عملکرد واحدهای عادی را جذب می‌کند؛ بنابراین، واحد ممتاز در بازار صعودی ظرفیت رشد بیشتر و در بازار نزولی ریسک افت شدیدتری دارد. واحد عادی صندوق اهرمی چیست؟ واحد عادی صندوق اهرمی، واحدی کم‌ریسک‌تر است که بازده آن براساس کف و سقف درج‌شده در امیدنامه محاسبه می‌شود. این واحدها بیشتر برای افرادی مناسب‌اند که می‌خواهند از سازوکار صندوق اهرمی استفاده کنند، اما تمایلی به تحمل نوسانات شدید بازار سهام ندارند. سود این واحدها معمولاً به‌صورت نقدی و ماهانه پرداخت نمی‌شود؛ بلکه به NAV واحد اضافه خواهد شد و سرمایه‌گذار هنگام ابطال واحدها، بازده ایجاد شده را از طریق افزایش ارزش دارایی خود دریافت می‌کند. کف و سقف بازده واحدهای عادی چگونه عمل می‌کند؟ برای واحد عادی سه حالت اصلی وجود دارد: اگر بازده صندوق کمتر از کف تعیین‌شده باشد، کسری آن از محل واحدهای ممتاز تأمین می‌شود. اگر بازده صندوق بین کف و سقف باشد، بازده واحد عادی نیز متناسب با عملکرد صندوق محاسبه می‌شود. اگر بازده صندوق از سقف بیشتر باشد، بازده واحد عادی در سقف متوقف می‌شود و مازاد به واحدهای ممتاز می‌رسد. نرخ کف و سقف همه صندوق‌های اهرمی یکسان نیست و ممکن است با تصمیم مدیر صندوق و براساس شرایط درج‌شده در امیدنامه تغییر کند؛ به همین دلیل، سرمایه‌گذار باید پیش از صدور واحد، آخرین نرخ اعلام‌شده در سایت رسمی صندوق را بررسی کند. برای مثال، در امیدنامه واحد عادی صندوق اهرمی کاریزما، از ۱۷ تیر ۱۴۰۵ نرخ بازده اسمی واحدهای عادی در محدوده حداقل ۳۲ درصد و حداکثر ۳۳ درصد سالانه تعیین شده است؛ این نرخ‌ها ممکن است در آینده و مطابق مقررات صندوق تغییر کنند؛ به همین دلیل، بررسی آخرین اطلاعات صندوق و امیدنامه پیش از سرمایه‌گذاری ضروری است. جزئیات مربوط به ساختار، نحوه خرید و عملکرد این صندوق را در مقاله «صندوق اهرم کاریزما چیست» بخوانید. آیا واحد عادی کاملاً بدون ریسک است؟ واحد عادی صندوق اهرمی کم‌ریسک‌تر از واحد ممتاز است، اما کاملاً بدون ریسک نیست؛ برای این واحدها کف و سقف بازده در امیدنامه تعیین می‌شود و در صورت کاهش بازده صندوق، کسری بازده از محل واحدهای ممتاز جبران خواهد شد؛ بااین‌حال، این سازوکار به‌معنای تضمین مطلق سود یا حذف کامل ریسک سرمایه‌گذاری نیست و باید شرایط آخرین امیدنامه صندوق بررسی شود. واحد ممتاز صندوق اهرمی چیست؟ واحد ممتاز صندوق اهرمی، بخش پرریسک صندوق است که با نماد معاملاتی در بورس خرید و فروش می‌شود. بازده این واحدها به کف و سقف تعیین‌شده برای واحدهای عادی محدود نیست؛ بنابراین در بازار صعودی ظرفیت رشد بیشتری دارد، اما در دوره‌های نزولی نیز ممکن است افت شدیدتری را تجربه کند. دارندگان واحد ممتاز در عمل از منابع جذب‌شده از واحدهای عادی به‌عنوان اهرم مالی استفاده می‌کنند؛ البته این اهرم به‌معنای دریافت مستقیم وام یا اعتبار توسط سرمایه‌گذار نیست؛ بلکه در ساختار داخلی صندوق ایجاد می‌شود. یکی از نمونه‌های این نوع سرمایه‌گذاری، واحد ممتاز صندوق اهرمی کاریزما با نماد «اهرم» است که از طریق سامانه‌های معاملاتی […]
ادامه
28 مهر 1405
8 دقیقه
بهترین صندوق‌های بخشی؛ مقایسه صندوق‌های فعال بازار
بهترین صندوق بخشی برای همه سرمایه‌گذاران یکسان نیست. برای انتخاب صندوق بخشی مناسب باید علاوه بر بازدهی گذشته، میزان نوسان و افت سرمایه، نقدشوندگی، فاصله قیمت بازار با NAV، ترکیب دارایی‌ها و چشم‌انداز صنعت موردنظر را بررسی کنید. صندوقی که در یک دوره بیشترین بازدهی را داشته است، لزوماً در دوره بعد نیز بهترین عملکرد را نخواهد داشت. در این مطلب از کاریزما لرنینگ، معیارهای اصلی مقایسه صندوق‌های بخشی را بررسی می‌کنیم و توضیح می‌دهیم چطور می‌توانید صندوق‌های فعال در صنایع مختلف را با یکدیگر مقایسه کنید. نکته: بازدهی گذشته صندوق‌ها تضمینی برای تکرار همان عملکرد در آینده نیست و رتبه صندوق‌ها با تغییر شرایط بازار و صنایع تغییر می‌کند. بهترین صندوق‌های بخشی بازار کدام‌اند؟ نمی‌توان یک صندوق را به‌طور دائمی «بهترین صندوق بخشی بازار» دانست. صندوق‌های بخشی بخش عمده دارایی خود را در یک صنعت مشخص سرمایه‌گذاری می‌کنند؛ بنابراین عملکرد آن‌ها تا حد زیادی به شرایط همان صنعت وابسته است. برای مثال، در دوره‌ای که قیمت جهانی فلزات و نرخ ارز به نفع شرکت‌های صادراتی تغییر می‌کند، صندوق‌های فلزی ممکن است عملکرد متفاوتی نسبت به صندوق‌های غذایی یا خودرویی داشته باشند. در مقابل، تغییر سیاست‌های قیمت‌گذاری، هزینه انرژی، شرایط صادرات یا وضعیت تقاضای داخلی نیز می‌تواند جایگاه صنایع را تغییر دهد. بنابراین برای مقایسه صندوق‌های بخشی بهتر است چند معیار را هم‌زمان در نظر بگیرید: معیارهای مقایسه صندوق‌های بخشی معیار چه چیزی را نشان می‌دهد؟ نکته مهم بازدهی چندبازه‌ای عملکرد تاریخی صندوق در دوره‌های مختلف یک بازه کوتاه برای نتیجه‌گیری کافی نیست بازده نسبت به صنعت عملکرد صندوق در مقایسه با صنعت یا صندوق‌های هم‌گروه رشد کل صنعت را نباید صرفاً به عملکرد مدیر صندوق نسبت داد نوسان و افت سرمایه شدت تغییرات و زیان احتمالی در دوره‌های نزولی برای مقایسه ریسک صندوق‌ها اهمیت دارد ارزش و حجم معاملات میزان فعالیت معاملاتی صندوق نقدشوندگی فقط با معاملات یک روز قابل ارزیابی نیست فاصله قیمت با NAV اختلاف قیمت بازار با ارزش خالص دارایی‌ها   معامله زیر یا بالای NAVبه‌تنهایی نشانه ارزندگی یا گرانی نیست ترکیب دارایی‌ها   میزان تمرکز صندوق روی شرکت‌های مختلف تمرکز بیشتر می‌تواند نوسان صندوق را افزایش دهد اندازه صندوق ارزش کل دارایی‌های صندوق بزرگ‌تر بودن لزوماً به معنی بازدهی بیشتر نیست سابقه و شفافیت سابقه فعالیت و نحوه انتشار اطلاعات باید همراه سایر معیارها بررسی شود برای آشنایی دقیق‌تر با ساختار، مقررات و نحوه فعالیت این ابزارها نیز می‌توانید مقاله صندوق بخشی چیست؟ را مطالعه کنید. در جدول زیر، صندوق‌های بخشی با بیشترین بازدهی یک‌ساله تا ۱۱ مهر ۱۴۰۵ نمایش داده شده‌اند. پربازده‌ترین صندوق‌های بخشی بازار سرمایه تا ۱۱ مهر 1405 نماد صندوق صنعت بازدهی 3 ماهه بازدهی 6 ماهه بازدهی یک‌ساله ارزش خالص دارایی / NAV مزه صنایع غذایی 57.93% 161.55% 277.28% حدود ۸۵۵ میلیارد و ۹۷۳ میلیون تومان صندوق س.بخشی گستره فیروزه3 (نمک) صنایع غذایی 62.18% 162.43% 276.21% ۲ هزار و ۸۷۱ میلیارد تومان متال صنایع فلزات 69.71% 124.4% 275.44% ۴۴۹ میلیارد و ۳۴۹ میلیون تومان پالایشی یکم فرآورده‌های نفتی و سوخت هسته‌ای 33.82% 142.89% 271.42% حدود ۶۰ هزار و ۷۵۸ میلیارد تومان بخشی آرمان آتی مواد و محصولات دارویی 59.79% 201.93% 265.77% حدود ۱٬۳۳۴ میلیارد و ۴۷۱ میلیون تومان بهترین صندوق‌های بخشی را چگونه انتخاب کنیم؟ صرف مشاهده بیشترین بازدهی برای انتخاب صندوق بخشی کافی نیست. هر صندوق را باید در کنار شرایط صنعت، رفتار معاملاتی و ریسک‌های آن ارزیابی کنید. بازدهی چندبازه‌ای و مقایسه با صنعت یکی از اشتباهات رایج هنگام انتخاب صندوق، تمرکز روی بازدهی یک‌ماهه یا چند هفته اخیر است. رشد کوتاه‌مدت ممکن است حاصل رونق موقت یک صنعت یا افزایش قیمت چند سهم بزرگ باشد. بنابراین، بهتر است بازدهی صندوق را در چند بازه مانند سه‌ماهه، شش‌ماهه و یک‌ساله بررسی کنید و در صورت وجود داده مناسب، آن را با شاخص صنعت یا صندوق‌های مشابه مقایسه کنید. این مقایسه کمک می‌کند مشخص شود عملکرد صندوق تا چه اندازه ناشی از رشد عمومی صنعت بوده و صندوق در مقایسه با سایر گزینه‌های هم‌گروه چه عملکردی داشته است. ریسک، نوسان و افت سرمایه صندوق بخشی نوعی سرمایه‌گذاری متمرکز بر یک صنعت است و به همین دلیل از تنوع بین‌صنعتی کمتری نسبت به برخی صندوق‌های سهامی برخوردار است. برای مقایسه ریسک، صرفاً بازدهی منفی چند روز معاملاتی را در نظر نگیرید. معیارهایی مانند نوسان قیمت و حداکثر افت سرمایه می‌توانند تصویر کامل‌تری از رفتار صندوق در دوره‌های نزولی ارائه دهند. ماهیت ریسک نیز در صنایع مختلف متفاوت است. برای مثال، شرکت‌های فلزی ممکن است از قیمت‌های جهانی، نرخ ارز و محدودیت‌های انرژی اثر بگیرند؛ در حالی که شرکت‌های غذایی بیشتر به قیمت مواد اولیه، سیاست‌های قیمت‌گذاری و قدرت خرید مصرف‌کننده حساس هستند. نقدشوندگی و کیفیت معاملات نقدشوندگی نشان می‌دهد خرید یا فروش واحدهای صندوق تا چه اندازه با سهولت انجام می‌شود. برای ارزیابی آن می‌توانید حجم و ارزش معاملات در یک دوره زمانی، تعداد معاملات و فاصله قیمت‌های خرید و فروش را بررسی کنید. وجود بازارگردان نیز می‌تواند به بهبود شرایط معامله کمک کند؛ بااین‌حال بازارگردانی به معنی تضمین نقدشوندگی یا جلوگیری قطعی از تشکیل صف فروش نیست. در شرایط پرنوسان بازار، سرعت اجرای سفارش و فاصله قیمت خرید و فروش می‌تواند تغییر کند. اندازه صندوق و NAV ارزش خالص دارایی‌ها یا NAV از معادله زیر به دست می‌آید: ارزش روز کل دارایی‌ها را از کل بدهی‌ها کسر می‌کنیم. حاصل این منها را تقسیم بر تعداد واحدهای سرمایه‌گذاری می‌کنیم. حاصل به دست آمده می‌شود ارزش خالص دارایی (NAV) هر واحد. مقایسه قیمت واحد صندوق در بازار با NAV می‌تواند یکی از ابزارهای تحلیل باشد. اگر قیمت بازار از NAV فاصله بگیرد، بهتر است علت این اختلاف نیز بررسی شود. البته خرید یک صندوق در قیمت پایین‌تر از NAV لزوماً به معنی «ارزان بودن» یا کم‌ریسک بودن آن نیست و قیمت بالاتر از NAV نیز باید در کنار شرایط عرضه و تقاضا و زمان به‌روزرسانی NAV تحلیل شود. ترکیب دارایی و میزان تمرکز صندوق گزارش‌های دوره‌ای صندوق نشان می‌دهند چه سهمی از دارایی در شرکت‌های مختلف صنعت هدف سرمایه‌گذاری شده است. دو صندوق فعال در یک صنعت ممکن است ترکیب دارایی متفاوتی داشته باشند. برای مثال، یک صندوق می‌تواند وزن بیشتری به چند شرکت بزرگ اختصاص دهد و صندوق دیگری پرتفوی متنوع‌تری در همان صنعت داشته باشد. بنابراین هنگام مقایسه صندوق‌ها، […]
ادامه

تنوع بالا

به گفته خیلی از فعالان حرفه‌ای بازار تنوع صندوق‌های سرمایه‌گذاری از صندوق‌های اهرمی گرفته تا صندوق‌های درآمد ثابت و سهامی باعث شده صندوق‌های سرمایه‌گذاری یکی از بهترین روش‌های سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه باشه.

صندوق سرمایه‌گذاری

صندوق‌های سرمایه‌گذاری یکی از بهترین روش‌های سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه است. صندوق‌های سرمایه‌گذاری برای همه افراد از مبتدی گرفته تا حرفه‌ای‌های بازار سرمایه مناسب هست.

بازدهی مناسب

یکی دیگه از ویژگی‌های صندوق‌های سرمایه‌گذاری، بازدهی مناسب اونا با سطح ریسک افراد سرمایه‌گذار هست. اگه یک فرد کم‌ریسک هستی و علاقه به کسب سود ماهانه ثابت داری یا یک فرد پر ریسک هستی که می‌خوای سریع بازدهی مناسب خودت رو کسب کنی صندوق‌های سرمایه‌گذاری کاملاً مناسب خودت هست.

خطا!

متن جستجو باید حداقل 3 حرف باشد.

آموزش حتی با چشم بسته!

قابلیت جدید پخش صوتی مطالب به کمک هوش مصنوعی

از این به بعد هر مقاله‌ای که آیکن داره رو می‌تونی بصورت صوتی هم گوش کنی.