سرمایه گذاری در نقره یا طلا؛ کدام برای آینده بهتر است؟

از بین سرمایه گذاری در نقره یا طلا کدام گزینه را برای سرمایه‌گذاری انتخاب کنیم؟ حفظ ارزش دارایی‌ها و سرمایه‌گذاری هوشمندانه، دغدغه اصلی سرمایه‌گذاران است. در این میان، احتمالاً در نگاه اول به این فکر می‌کنید که طلا همواره گزینه‌ای مطمئن و قابل اعتماد برای سرمایه‌گذاری است. طلا نه‌تنها در برابر تورم و نوسانات اقتصادی مقاومت بالایی دارد، بلکه با تقاضای جهانی و کاربردهای مختلف، ارزش بلندمدت خود را نیز حفظ می‌کند.

اما اگر نقره را به‌عنوان رقیبی برای طلا ببینیم، آنگاه می‌توان این سوال را جدی‌تر پرسید که نقره بخریم یا طلا؟ آیا طلا به‌دلیل شهرت و ارزش بالاتر انتخاب بهتری است یا نقره با هزینه کمتر و کاربرد گسترده‌تر در صنایع می‌تواند سودآورتر باشد؟ کاریزما لرنینگ در این مطلب به موضوع سرمایه گذاری روی نقره یا طلا می‌پردازد.

سرمایه گذاری در نقره بهتر است یا طلا؟

پاسخ این سوال که نقره بخریم یا طلا، یک کلمه‌ی طلا یا نقره نیست! طلا یکی از بهترین گزینه‌ها برای سرمایه‌گذاری و حفظ ارزش دارایی‌ها در زمان تورم است. همچنین طلا نقدشوندگی بسیار بالایی دارد و به‌راحتی می‌توان در هر جای دنیا با طلا معامله کرد. از طرفی نقره، شاید بر خلاف تصویری که از آن در ذهن دارید، پتانسیل رشد بسیار بالایی از خود نشان داده است. نقره کاربردهای مختلفی دارد و می‌تواند گزینه‌ی مناسبی در کنار طلا برای متنوع‌سازی پرتفو باشد.

برای اینکه بفهمیم سرمایه گذاری در نقره بهتر است یا طلا یا حتی هر دو، باید این دو فلز ارزشمند را بیشتر بررسی کنیم. ابتدا نگاهی به جایگاه فعلی طلا و نقره در ایران خواهیم داشت.

سرمایه گذاری در نقره و طلا در ایران

طلا در ایران یکی از محبوب‌ترین فلزات محسوب می‌شود و سرمایه‌گذاری در طلا به شکل‌های مختلف در ایران رایج است. به دلیل شرایط تورمی در سال‌های اخیر، بسیاری از مردم به خرید سکه و شمش طلا و همینطور شیوه‌های نوین سرمایه‌گذاری در طلا مانند صندوق‌ها و گواهی سپرده طلا روی آورده‌اند. طلا کاربرد زینتی خود را نیز به‌خوبی حفظ کرده است.

اما نقره، به‌اندازه‌ی طلا در ایران محبوبیت ندارد و اینطور گفته می‌شود که خرید و فروش نقره فیزیکی چالش‌های خاص خود را دارد. تقاضای نقره در ایران بالا است و به همین دلیل سهم واردات این فلز بیشتر از تولید داخلی آن است. نقره استخراج‌شده از معادن در ایران معمولاً در صنایع داخلی تصفیه و به‌صورت شمش یا مواد خام برای جواهرسازی، صنایع دستی و تولید ظروف نقره‌ای استفاده می‌شود.

انواع نقره در ایران

• ساچمه نقره: به‌عنوان ماده اولیه در ساخت جواهرآلات نقره کاربرد دارد. خلوص این نوع نقره معمولا ۹۹۹ در ۱۰۰۰ است.
• نقره آب‌شده: نقره آب‌شده از ذوب و قالب‌گیری نقره‌های دست دوم یا جواهرآلات شکسته به‌دست می‌آید. خلوص استاندارد آن ۹۲۵ از ۱۰۰۰ است و معمولا به شکل مستطیل قالب‌گیری می‌شود. درجه خلوص این نوع نقره باید به‌صورت انگ (کد عیارسنجی) ثبت شود.
• شمش نقره: شمش‌های نقره به شکل مستطیلی و سکه‌ای تولید می‌شوند و دارای خلوص ۹۹٪ هستند.
• جواهرات نقره: استفاده از نقره استرلینگ

طرح سرمایه گذاری در نقره کاریزما

قیمت نقره در ایران

قیمت نقره در ایران کاملاً بر اساس انس جهانی نقره و دلار داخل انجام می‌شود. البته عرضه و تقاضا هم بر روی قیمت نقره در ایران اثرگذار است. نقره با خلوص 99.999 درصد بهترین گزینه برای سرمایه گذاری است. بازدهی نقره در چند سال اخیر را می‌توانید در تصویر زیر مشاهده کنید:

مقایسه طلا و نقره برای سرمایه گذاری

قبل از اینکه وارد جزئیات بیشتری از طلا و نقره شویم، بهتر است این فلز گرانبها را با هم مقایسه کنیم. جدول زیر مقایسه‌ی خوبی از طلا و نقره را ارائه داده است. این مقایسه از جهات مختلف انجام شده است.

نسبت طلا به نقره

نسبت طلا به نقره (Gold to Silver Ratio) نشان‌دهنده تعداد اونس نقره‌ای است که برای خرید یک اونس طلا نیاز است. این نسبت به‌طور مداوم در نوسان است و تحت تأثیر عوامل مختلفی مانند عرضه و تقاضا، شرایط اقتصادی و تحولات بازارهای مالی قرار می‌گیرد. برای اطلاع از نسبت فعلی طلا به نقره، می‌توانید به وب‌سایت‌های مالی معتبر مراجعه کنید که قیمت‌های لحظه‌ای طلا و نقره را ارائه می‌دهند. با تقسیم قیمت هر اونس طلا بر قیمت هر اونس نقره، می‌توانید ارزش نقره نسبت به طلا را محاسبه کنید.

به‌عنوان مثال اگر قیمت هر اونس طلا 2700 دلار و قیمت هر اونس نقره 30 دلار باشد، نسبت طلا به نقره برابر است با تقسیم 2700 بر 30 که برابر با 90 است. این یعنی برای خرید یک اونس طلا، حدوداً 90 اونس نقره نیاز داریم. البته این نسبت به‌صورت لحظه‌ای تغییر می‌کند.

مزایا و محدودیت‌های خرید طلا برای سرمایه‌گذاری

تنوع بزرگترین مزیت بازار طلا است. شما حداقل به 10 روش می‌توانید در بازار طلا سرمایه‌گذاری کنید! این روش‌ها هر کدام مزایا و ویژگی‌های خاص خود را دارند. در مقاله‌ی زیر این روش‌ها را توضیح داده‌ایم و توصیه می‌کنیم حتماً این مقاله را مطالعه کنید:

وجود روش‌های مختلف سرمایه‌گذاری در طلا باعث شده این بازار بتواند نیاز سرمایه‌گذارانی که هر کدام دیدگاه‌‌های متفاوتی دارند را به‌راحتی پاسخ دهد. برای نمونه، صندوق‌های طلا مانند کهربا می‌توانند یکی از بهترین روش‌ها برای سرمایه‌گذاری مطمئن در طلا باشند. صندوق طلا کهربا توسط متخصصان بازارهای مالی و سرمایه‌گذاری مدیریت می‌شود و خیال شما از بابت کسب سود از روند صعودی طلا آسوده است. اما طلا به دید سرمایه‌گذاری معایبی هم دارد که بد نیست به آن‌ها اشاره کنیم. معایب طلا عبارت‌اند از:

• کارمزدها: چنانچه بخواهید طلای فیزیکی بخرید، بایستی هزینه‌های اضافی مانند کارمزد، مالیات و اجرت ساخت پرداخت کنید. این هزینه‌ها هنگام فروش طلا لحاظ نمی‌شوند!
• نگهداری: دور نگه داشتن طلا از دسترس سارقان و همینطور نگهداری از آن در جایی امن و مطمئن چالش مهمی محسوب می‌شود.
• اصالت: امکان تقلب و وجود ناخالصی در طلا، به ویژه در خرید و فروش طلای دست دوم، وجود دارد و تشخیص این موضوع به سادگی ممکن نیست.

البته ذکر این نکته ضروری است که در روش‌های مدرن سرمایه‌گذاری در طلا مانند صندوق طلا کهربا، گواهی سپرده طلا و غیره، بسیاری از این چالش‌ها حذف شده‌اند، زیرا دیگر نیازی به نگهداری طلای فیزیکی نداریم. مزایا و معایب سرمایه‌گذاری در طلا را می‌توانید در جدول زیر مشاهده کنید:

مزایا و محدودیت‌های خرید نقره برای سرمایه‌گذاری

نقره در حال حاضر طلا را تعقیب می‌کند و توانسته از نظر بازدهی خود را به‌عنوان رقیبی برای طلا مطرح کند. طبق آمار سایت‌های رسمی مانند SILVER INSTITUTE، تقاضا برای نقره در سال 2024 برابر با 1.2 میلیارد اونس است. البته نباید در سرمایه‌گذاری هیجان‌زده رفتار کرد. نقره مزایا خاص خود را دارد که باعث شده حداقل در چند مورد برتر از طلا باشد.

• قیمت نقره پایین‌تر از طلا است و اختلاف زیادی با قیمت طلا دارد. این موضوع باعث می‌شود نقره برای سرمایه‌گذاری در دسترس‌تر از طلا باشد و افرادی که سرمایه‌ی کمی دارند، بتوانند به راحتی در نقره سرمایه‌گذاری کنند.
• کاربرد نقره در صنایع مختلف بیشتر از طلا است. تجهیزات پزشکی، ساخت باتری‌ها و تولید پنل‌های خورشیدی از جمله صنایعی هستند که از نقره به شکل گسترده استفاده می‌کنند.

همین دو مزیت باعث می‌شود قیمت نقره در بلندمدت روند صعودی داشته باشد. جدول زیر، مزایا و معایب سرمایه‌گذاری در نقره را در یک نگاه به شما نشان می‌دهد.

نقره نسبت به طلا، فلزی نرم‌تر و ظریف‌تر و دارای حجم بیشتر است. همچنین نگهداری آن نیازمند فضای بیشتر و حمل و نقل نقره نیاز به توجه دارد. در صورت نگهداری غیراصولی، نقره ممکن است دچار اکسیداسیون و تغییر رنگ شود. برای پاسخ بهتر به سوال نقره بخریم یا طلا، بهتر است سود حاصل از سرمایه‌گذاری در این دو فلز گرانبها را بررسی کنیم.

سود نقره بیشتر است یا طلا؟

اگر بخواهیم دقیق و علمی صحبت کنیم، بازدهی سرمایه‌گذاری در طلا یا نقره بستگی به شرایط بازار، میزان تقاضا و نوسانات اقتصادی دارد. طلا معمولاً دارایی کم‌ریسک‌تری است و در بلندمدت رشد با ثبات دارد، اما نقره به دلیل استفاده صنعتی، نوسانات بیشتری داشته و در برخی دوره‌ها بازدهی بالاتری نسبت به طلا ثبت کرده است. در دوره‌های رونق صنعتی و تورم بالا، نقره می‌تواند سودآورتر باشد، اما در شرایط بحران اقتصادی، طلا گزینه امن‌تری است. اما برای اینکه درک بهتری داشته باشیم از اینکه خرید نقره بهتر است یا طلا، بیایید به مقایسه نمودار رشد طلا و نقره در سال‌های اخیر بپردازیم.

مقایسه بازدهی طلا و نقره

برای مقایسه رشد طلا و نقره، نمودار هر دو دارایی (دلار/انس) را در تصویر زیر آورده و با یکدیگر مقایسه کرده‌ایم. اگرچه ارزش نقره نسبت به طلا بسیار پایین‌تر است، اما از منظر بازدهی، نقره به‌خوبی توانسته خود را به‌عنوان یک رقیب مطرح کند. به تصویر زیر نگاه کنید.

تصویر بالا، نقره و طلا را از سال 2020 یا بهتر بگوییم ابتدای سال 1399 مقایسه کرده است. نکته‌ی جالب در تصویر بالا روند صعودی آرام و پیوسته‌ی طلا است. نقره اگرچه در مقاطعی بازدهی‌های فوق‌العاده‌ای داشته است، اما ریزش‌های سنگین یا اصطلاحاً شارپی را نیز تجربه کرده است. تصویر زیر دید بهتری از مقایسه این دو فلز گرانبها به ما می‌دهد و از ابتدای سال 1403، نقره و طلا را مقایسه کرده است.

در تصویر بالا باز هم رفتار شارپی نقره و حرکت صعودی پیوسته طلا کاملاً مشخص است. از دید معامله‌گری و سرمایه‌گذاری، با توجه به تصویر بالا، می‌توان نتیجه گرفت افرادی که قصد دارند نقره را به دید سرمایه‌گذاری بلندمدت بخرند، بایستی ریسک بیشتری را بپذیرند و هوشیارتر عمل کنند و در زمان مناسب سرمایه‌گذاری خود را نقد کنند.

در عوض خرید طلا به دید سرمایه‌گذاری کاملاً با آرامش همراه است و طلا همواره روند صعودی خود را حفظ کرده و می‌تواند یک گزینه‌ی مطلوب برای سرمایه‌گذاری بلندمدت باشد. در جدول زیر، بازدهی طلا 18 عیار و سکه و نیم سکه را در کنار نقره قرار داده و مقایسه کرده‌ایم.

بازدهی نقره و طلا در ایران از ابتدای سال 1401 تا مرداد 1404
دارایی	بازدهی
گرم نقره	447 درصد
طلا 18 عیار	512 درصد
سکه امامی	578 درصد
نیم سکه	579 درصد

چگونه روی نقره سرمایه‌گذاری کنیم؟

سرمایه‌گذاری در نقره نیز همانند نگهداری آن، شرایط خاصی دارد. قطعاً منظور از خرید نقره برای سرمایه گذاری، سرمایه‌گذاری و خرید و فروش نقره در بازار ایران است. شما برای خرید و فروش طلا می‌توانید به فروشگاه‌های طلا در سطح شهر مراجعه کنید و هر زمان که خواستید طلا بخرید یا طلای خود را بفروشید. اما خرید و فروش نقره در ایران به این شکل نیست.

مشکلات سرمایه گذاری نقره در ایران

نقره همانند طلا در ایران بازار منسجمی ندارد و نقدشوندگی آن نیز پایین است. به بیان ساده‌تر شما نمی‌توانید با مراجعه به هر فروشگاهی نقره خود را بفروشید. امکان تقلب نیز در نقره وجود دارد. نقره خالص (Fine Silver) با خلوص 99.999 درصد بهترین نوع نقره برای سرمایه‌گذاری است. اما متاسفانه به دلیل امکان تقلب، اولاً نمی‌توانیم از اصالت نقره‌ای که به‌صورت فیزیکی خریداری می‌کنیم مطمئن باشیم و ثانیاً خریداران نیز معمولاً به ما اعتماد نخواهند کرد و ابزاری برای تشخیص اصالت یا تقلب در نقره در حالت عادی وجود ندارد.

برای حل این چالش می‌توانیم به‌جای خرید نقره به شکل فیزیکی، سراغ خرید گواهی شمش نقره در بورس کالا برویم. هر گواهی سپرده نقره معادل یک گرم نقره خالص و هر شمش نقره معادل هزار گواهی سپرده است. خرید گواهی سپرده شمش نقره در بورس کالا معاف از مالیات ارزش افزوده است؛ مگر آنکه بخواهیم نقره را به‌صورت فیزیکی از انبارهای بورس کالا تحویل بگیریم.

رفع تمام چالش‌های سرمایه گذاری با طرح نقره کاریزما

سرمایه‌گذاری در نقره یکی از طرح‌های سرمایه‌کذاری گروه مالی کاریزما است. این طرح در اپلیکیشن کاریزما در دسترس است و از نظر عملکرد دقیقاً مانند طرح سرمایه گذاری طلا است. در طرح نقره کاریزما، شما به‌جای خرید نقره به‌صورت فیزیکی می‌توانید از طریق اَپ کاریزما، در نقره سرمایه‌گذاری کنید. در این نوع سرمایه‌گذاری، سرمایه شما و دیگران به خرید گواهی سپرده شمش نقره اختصاص می‌یابد.

طرح سرمایه گذاری در نقره کاریزما

برای آشنایی بیشتر و دریافت اطلاعات تکمیلی در مورد طرح نقره، توصیه می‌کنیم حتماً مقاله‌ی زیر را مطالعه نمایید:

مزایای سرمایه گذاری در طرح نقره کاریزما

در طرح نقره کاریزما، قیمت بر مبنای انس جهانی نقره و دلار داخلی تغییر می‌کند. مزایای سرمایه‌گذاری در این طرح عبارت‌اند از:

• سرمایه گذاری در نقره به‌عنوان یکی از فلزات گران‌بها برای متنوع‌سازی پرتفو بسیار اهمیت دارد.
• این نوع سرمایه‌گذاری معاف از مالیات است. توجه داشته باشید اگر بخواهید نقره را در بازار به‌صورت فیزیکی خریداری کنید، بایستی 10 درصد مالیات بر ارزش افزوده پرداخت کنید، اما طرح نقره معاف از مالیات است و این یعنی شما نقره را 10 درصد ارزان‌تر می‌‌خرید.
• شما به‌عنوان سرمایه‌گذار در هر لحظه از شبانه روز و در هفت روز هفته می‌توانید خرید یا فروش نقره داشته باشید.
• با کمترین مبالغ (100 هزار تومان) می‌توانید سرمایه‌گذاری در نقره را تجربه کنید، حال آنکه برای خرید نقره و طلا به‌صورت فیزیکی به سرمایه‌ای به مراتب بیشتر نیاز دارید.
• از آنجایی که پشتوانه این طرح گواهی سپرده شمش نقره است، شما روی نقره با عیار 99.999 درصد (بهترین نوع نقره) سرمایه‌گذاری می‌کنید.

چگونه روی طلا سرمایه‌گذاری کنیم؟

همانطور که در ابتدای مطلب اشاره کردیم، برای خرید طلا، روش‌های مختلفی داریم که هر کدام مزایای و معایب خود را دارند. از جمله رایج‌ترین روش‌های خرید طلا برای سرمایه‌گذاری می‌توان به خرید طلای دست دوم و طلای آبشده، خرید سکه طلا، سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها و گواهی سپرده طلا اشاره کرد.

اما این روش‌ها هر کدام نقاط ضعف خود را دارند. برای مثال ربع سکه حباب قیمتی زیادی دارد و بخشی از سرمایه شما صرف خرید حباب می‌شود؛ در خرید طلای دست دوم نیز باید دقت زیادی داشته باشیم، زیرا امکان تقلب وجود دارد؛ برای خرید شمش طلا باید سرمایه‌ی بالایی داشته باشیم و غیره. این چالش‌ها باعث می‌شوند نتوانیم از سرمایه‌گذاری خود نهایت استفاده را ببریم. راه حل را در پاراگراف بعدی گفته‌ایم.

رفع تمام چالش‌های سرمایه‌گذاری با طرح طلا کاریزما

طرح سرمایه‌گذاری در طلا کاریزما روشی نوین برای خرید و سرمایه‌گذاری روی فلز گرانبهای طلا است که در آن شما می‌توانید بدون هیچ نوع پیش‌نیاز خاصی مانند کد بورسی یا کد بورس کالا، به‌صورت غیرفیزیکی در طلا سرمایه‌گذاری کنید و مطابق با قیمت شمش طلای 24 عیار، قیمت دلار و انس جهانی طلا از افزایش قیمت طلا سود کسب کنید. می‌توانید با دکمه زیر سرمایه‌گذاری در این طرح را شروع کنید:

طرح سرمایه گذاری در طلا کاریزما

برای کسب اطلاعات بیشتر و همینطور آشنایی با نحوه سرمایه‌گذاری و مزایای مختلف این طرح، می‌توانید مقاله‌ی زیر را مطالعه کنید و در بخش نظرات این مقاله، سوالات خود را مطرح کنید.

جمع‌بندی؛ نقره بخریم یا طلا؟

سوالی که در ابتدای مطلب پرسیدیم این بود که «نقره بخریم یا طلا؟» و اکنون اگر مطلب را کامل خوانده باشید، احتمالاً پیش‌فرض‌های ذهنی شما در مورد سرمایه گذاری در نقره یا طلا تغییر کرده است. پاسخ ما به سوال سرمایه گذاری در نقره یا طلا این است که هر دو گزینه برای سرمایه‌گذاری مناسب و عالی هستند.

اگرچه طلا همواره برتری خود را نسبت به نقره نشان داده است و در واقعیت نیز فلز بسیار ارزشمندتری نسبت به نقره است، اما نقره هم توانسته بازدهی خوبی از خود نشان دهد و افزون بر این، کاربردهایی که دارد باعث شده تقاضا برای این فلز بالا باشد. شاید بهترین راه این باشد که شما با در نظر گرفتن شرایط و اهداف خود، اقدام به سرمایه‌گذاری کنید و بخشی از سبد دارایی خود را به نسبت مناسب به هر دو فلز اختصاص دهید تا هم از ارزشمندی طلا سود ببرید و هم از رشد قیمت نقره جا نمانید.

سوالات متداول